Что такое Euroclear и почему активы оказываются заблокированными
Euroclear — это международная расчетно-клиринговая система, обеспечивающая хранение и расчет по ценным бумагам. Система играет ключевую роль в инфраструктуре мирового фондового рынка и используется множеством финансовых учреждений, включая банки, инвестиционные фонды и институциональных инвесторов.
В условиях глобальных изменений 2022–2024 годов, вызванных санкционной политикой и усилением контроля за движением капитала, многие российские инвесторы столкнулись с блокировкой активов в Euroclear. Это могут быть как государственные облигации, так и корпоративные бумаги, номинированные в евро или долларах. Один из обязательных этапов восстановления прав собственности — прохождение так называемой двойной верификации.
Что такое двойная верификация и зачем она нужна
Двойная верификация — это комплексная проверка личности и юридических оснований инвестора на возврат активов. Она включает в себя сразу два независимых этапа:
- Идентификация клиента с предоставлением расширенного пакета документов (KYC-процедура).
- Подтверждение права собственности на активы, в том числе через брокера, депозитарий или иностранного кастодиана.
Такая практика обусловлена тем, что Euroclear требует однозначных доказательств, что активы действительно принадлежат лицу, подавшему заявку. Особенно это актуально при операциях, проведенных до введения санкций или в случае участия в сложных цепочках хранения бумаг.
В каких случаях без двойной верификации не обойтись
Двойная верификация потребуется, если:
- Ценные бумаги хранились через цепочку иностранных депозитариев (например, через Clearstream, далее Euroclear).
- Брокер не может оперативно предоставить всю информацию о сделке.
- Активы были перемещены в «замороженный» портфель или под санкционный режим.
- Происходила смена юрисдикции или номинального держателя бумаг.
Важно понимать, что сам по себе запрос на разблокировку без прохождения двойной верификации может быть отклонён или заморожен на срок до нескольких месяцев.
Как проходит процесс двойной верификации на практике
Процедура включает несколько этапов:
- Подготовка документов: паспорт, ИНН, договор с брокером, выписки по счёту, справки об источнике средств.
- Запрос в Euroclear через уполномоченного участника (например, кастодиан или брокер).
- Подтверждение данных с обеих сторон: от заявителя и от посредника.
- Получение статуса «verifiable beneficiary» — подтвержденного получателя активов.
Интересный факт: Euroclear ежедневно обрабатывает более 200 000 транзакций по ценным бумагам. В период санкций поток заявок на верификацию возрос в разы, из-за чего сроки рассмотрения могут увеличиваться до 90 рабочих дней.
Как повысить шансы на успешную разблокировку
- Внимательно проверьте все документы: даже мелкая ошибка может привести к отказу.
- Работайте через опытного юридического посредника или специалиста по международным расчетам.
- Не скрывайте информацию о цепочке владения активами — прозрачность повышает доверие Euroclear.
- Следите за обновлениями от вашего брокера или депозитария — они могут запросить дополнительные сведения.
Заключение
Двойная верификация при разблокировке активов в Euroclear — это не препятствие, а инструмент правовой защиты и гарантии, что ценные бумаги вернутся именно их владельцу. При грамотном подходе и внимательной подготовке документов процедура проходит в штатном режиме.
Хотите подать заявку на разблокировку?
Оставьте свои контактные данные, и мы свяжемся с вами для консультации: